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兴发集团股票取得组织的给予“买入”评级，下文就同亮点君来简略的了解一下吧。

一体化出产形式+龙头规划效益，本钱优势职业抢先。公司建立起“矿电化一体”

出产形式，自有从磷矿到磷酸、磷肥等终端事务的一条龙出产系统，且自有水电站满意本身动力需求的50%以上，有助于大幅压低原料及动力本钱。还有“磷硅盐”协同出产系统，经过草甘膦与有机硅的联产，完成产线副产物的变废为宝，增厚事务赢利。

公司为国内草甘膦龙头企业，依托本身资源建立了“磷硅盐协同”、“矿电化一体”等一体化出产形式，本钱管控才能职业抢先。随同国内转基因计划推行，公司有望充沛获益抗草甘膦作物推行带来的板块高确定性盈利，此外，公司在传统事务、湿法电子化学品及磷酸铁等板块规划产能富余，随同产能的落地，公司业绩有望保持近年的高速增加态势。咱们看好公司未来的产业链规划，估计公司2022-24年有望完成归母净赢利65.29/70.65/72.59亿元，对应EPS为5.87/6.36/6.53元，职业可比公司，结合PE及Ev/EBITDA估值，给予公司2022年9xPE，对应目标价53元，初次掩盖，给予“买入”评级。